La loi de financement de la sécurité sociale pour l’année 2026, adoptée dans des circonstances tendues, introduit une modification significative pour les épargnants : une augmentation de 1,4 point de la contribution sociale généralisée (CSG). Il est important de noter que cette hausse ne concerne pas tous vos investissements. Examinons quels sont les placements affectés.
Le projet de loi de financement de la Sécurité Sociale (PLFSS) a traversé une période de débats houleux avant d’être finalement ratifié par le Parlement. Les autres dispositions de cette loi seront abordées dans une future publication sur notre site.
Focus sur la majoration de la Contribution Sociale Généralisée (CSG) et son influence sur vos épargnes. Cette augmentation de 1,4 point ne s’applique pas de manière uniforme à tous vos investissements.
Dividendes et revenus de dettes : la CSG grimpe de 9,2 % à 10,6 %
Initialement, cette hausse de la CSG devait s’appliquer à tous les placements imposables. Rappelons que les livrets régulés par l’État, tels que le Livret A, le LDDS, le LEP et le livret jeunes, sont exempts d’impôts et de prélèvements sociaux.
En conséquence, le total des prélèvements sociaux aurait dû passer de 17,2 % à 18,6 %, générant une recette budgétaire estimée à 2,8 milliards d’euros.
Toutefois, après le rejet du projet par le Sénat, un amendement a été adopté par le gouvernement pour maintenir l’augmentation de 1,4 point uniquement sur l’épargne financière, tout en préservant les « petits épargnants », selon les termes d’Amélie de Montchalin, la ministre chargée des Comptes publics. Cette mesure réduit le « gain » attendu pour l’État à environ 1,5 milliard d’euros.
Cette augmentation modifie le Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU), qui passe ainsi de 30 % (17,2 % de prélèvements sociaux et 12,8 % d’impôt) à 31,4 % (nouveau taux de 18,6 % de prélèvements sociaux et 12,8 % d’impôt).
Les placements concernés par cette hausse de la CSG incluent :
- les dividendes d’actions et les plus-values ;
- les revenus issus des obligations (y compris les livrets bancaires imposables, les comptes à terme, etc.).
Cette augmentation affectera le rendement net de vos placements financiers comme suit :
- Pour un placement à 3 % annuels avant impôt, le rendement net sera de 2,05 % (contre 2,1 % précédemment).
- Pour un investissement à 5 % annuels, le rendement net descendra à 3,43 % (contre 3,5 % actuellement).
Assurance-vie, épargne logement, épargne salariale, immobilier : un taux de CSG stable
Les autres types de placements bénéficient d’un taux de prélèvement global inchangé, à 30 %, incluant l’impôt pour les contribuables choisissant le PFU.
Cela concerne :
- Les retraits sur les contrats d’assurance-vie ;
- Les intérêts générés par l’épargne logement (PEL et CEL) ;
- Les revenus fonciers et les plus-values immobilières.
Il est bon de rappeler que plus de la moitié des contribuables français ne sont pas imposables sur le revenu. Pour eux, il est souvent plus avantageux de choisir l’imposition au barème plutôt que le PFU.
Je suis Aurélie. En tant que membre dynamique de l’équipe Guineetime, je vous guide à travers les évolutions économiques et culturelles. Ma passion pour l’innovation vous aide à anticiper les grands changements.